内外盘期货套利交易是指利用期货市场标准合约的价格波动,买卖不同月份期货合约的差价,以获利为目的的交易行为。套利交易是指利用相关期货合约之间的相对价值变动来获利。外盘期货和内盘期货是如何投资的?
外盘期货有以下几种分类:1、石油价格:即期汇率,是在伦敦交易所以美国西德克萨斯轻质原油(WTI)为标的物的期货合约,每手1000桶,价格波动1个单位,其价格变化是0.01元。这个和期货交易的定义相同,外盘期货通常是指交易所的定金交易,一般是在原油期货合约到期前一个月进行实物交割,而中国是以银行为交易对手方式,进行大宗商品的期货交易。中国金融期货交易所的股票市场的股票代码是以6开头。
2、伦敦金属交易所(LME)铜:伦敦金属交易所(LME)铜是目前世界上交易最活跃的有色金属合约之一,2013年12月22日在上海国际交易中心正式挂牌交易,交易额达到30万亿人民币,成为全球第二大商品期货交易所。
3、美国商品期货交易委员会(CFTC)黄金期货交易委员会(CFTC)大豆期货报告(CBOT)大豆期货报告:5月大豆期货近月合约下跌,5月豆期货上涨,6月大豆期货下跌,7月豆粕期货上涨,9月豆油期货下跌。
【原油期货简介】
原油期货是原油价格的标杆,是全球商品资产定价的基准尺度。一般来说,原油定价的是原油。美国商品期货交易委员会(CFTC)发布的期货数据显示,截至2014年9月31日当周,对冲基金和其他基金经理的原油期货、期权净多头头寸数量达到创纪录的860,374吨。
【豆粕期权操作策略】
1.粕类需求大幅增加,价格再创新高;
2.原油期货价格下跌,豆粕价格下跌,短期波动较大;
3.原油涨幅较大,行情震荡剧烈;
4.豆粕价格波动幅度小,长线波动幅度较大。
张边丁认为,全球市场的价格波动情况往往呈现出趋势性的特征,首先,商品的供需变化往往决定了商品价格的走势。但从美国商品期货交易委员会(CFTC)发布的数据可以看出,2014年美国期货市场的价格波动幅度更大,其次是国际金融市场。农产品价格波动幅度相对较小,而美豆价格波动幅度较大。因此,商品期货市场的价格波动幅度更大,长线波动幅度相对较小,从而为投资者提供了良好的投资机会。
张边丁说,对于2014年国际市场的价格波动情况,他更倾向于认为波动率较大、缺乏流动性的品种进行市场化。他预计,2013年国际市场的波动率预计为10%左右,2013年和2014年的波动率则将分别为8%和20%左右。
当然,这仅仅是从他对期货市场的判断来看,具体的操作方法还要另外进行进一步的分析。张边丁认为,国内农产品价格波动率高的品种,往往会减少其波动率。
高波动率的期货公司
张边丁认为,国内期货市场的波动率会降低。他认为,期货公司间市场的联动性和规模是在不断提高的。期货行业的信息分析和价格分析,也会在不同的环境下进行渗透。
张边丁称,在国内期货市场上,波动率特别是黑色系的品种价格波动率会逐步提高。
